Анализ акций инвестиционного фонда

Страница 1

Паевые инвестиционные фонды (ПИФы) – самая простая и доступная форма инвестирования в ценные бумаги. Приняв решение купить паи ПИФов, инвестор фактически «нанимает» аналитиков, которые следят за ситуацией на рынке, и профессиональных трейдеров, которые управляют портфелем.

Возможности и преимущества:

- ПИФы не требуют большого стартового капитала. Даже если вы планируете инвестировать по 5000 рублей в месяц, вы будете иметь в своем портфеле ценные бумаги нескольких крупнейших компаний.

- Для того чтобы стать пайщиком, не нужно обладать никакими профессиональными знаниями и навыками. Средствами пайщиков управляют квалифицированные специалисты.

- Управляющая компания действует в рамках закона. Соблюдение требований закона пристально контролируется ФСФР, специализированным депозитарием, регистратором, аудитором и другими организациями.

- Пайщики могут получать данные о росте их вложений каждый день, т.к. Управляющая компания ежедневно рассчитывает и размещает на своем сайте стоимость 1 пая открытого ПИФа. Отчетность по паевому фонду доступна ежеквартально.

- Как инструмент долгосрочных инвестиций фондовый рынок находится практически вне конкуренции. Среднегодовая доходность инвестирования в российские акции (индекс ММВБ) за 11 лет составила более 90% в год, что существенно выше доходности даже долгосрочных банковских депозитов.

- Под управлением ООО УК «ОТКРЫТИЕ» находятся 6 открытых фондов, предлагающих российским инвесторам широкий выбор инвестиционных стратегий:

- Открытый паевой инвестиционный фонд акций «ОТКРЫТИЕ - Акции»

- Открытый паевой инвестиционный фонд облигаций «ОТКРЫТИЕ - Облигации»

- Открытый индексный паевой инвестиционный фонд «ОТКРЫТИЕ – Индекс ММВБ»

- Открытый паевой инвестиционный фонд акций «ОТКРЫТИЕ – ТОП10»

- Открытый паевой инвестиционный фонд акций «ОТКРЫТИЕ – телекоммуникации»

- Открытый индексный паевой инвестиционный фонд «ОТКРЫТИЕ - Индекс ММВБ - электроэнергетика»

- Открытый паевой инвестиционный фонд «ОТКРЫТИЕ - Акции Китая»

Основными принципами инвестиционной политики ООО УК «ОТКРЫТИЕ» являются проведение разностороннего анализа рынка, применение различных инвестиционных стратегий, диверсификация активов, а также обеспечение оптимального контроля над рисками.

На длительных промежутках ПИФы, как правило, демонстрируют рост и рыночные риски значительно снижаются. Оптимальный срок вложения - от 1-го года.

Рынок акций в марте снизился – после колебаний в первой половине месяца – на 4,7%. Это свело на нет рост рынка за февраль.

На участке с 19 по 23 марта присутствие ПИФа на рынке составляло только 40% портфеля, поэтому он в меньшей степени был затронут снижением рынка. Тот факт, что уже в течение двух месяцев после устойчивого роста в январе рынок никуда не сдвинулся, а боковое движение характеризовалось высокой амплитудой колебаний, может свидетельствовать о формировании среднесрочных максимальных уровней. И индекс ММВБ, и индекс РТС находятся сейчас вблизи своих долгосрочных средних цен, откуда может с равной вероятностью последовать движение и вверх, и вниз. Интересным моментом является необычно высокое значение соотношения объемов проторгованных 30 марта опционов пут и колл на акции. Мы считаем, что качество направленных сигналов этого индикатора на российском рынке недостаточно, чтобы следовать им безоговорочно. Однако необычно высокое значение этого индикатора свидетельствует о том, что движение рынка куда-либо, которое рано или поздно произойдет, будет существенным по своему размаху. Аналогичная ситуация была и в конце июля 2011 года. Сейчас портфель загружен акциями полностью.

Таблица 8 - Все фонды под управлением УК «Открытие»

Другие материалы:

Сущность и роль страхового сектора в составе финансового рынка
Страховой рынок — это особая социально-экономическая среда, определенная сфера экономических отношений, где объектом купли-продажи выступает страховая защита, формируются спрос и предложение на нее. Объективная основа развития страхового рынка — необходимость обеспечения бесперебойности воспроизво ...

Требования к руководителю службы
Руководитель службы внутреннего контроля назначается и освобождается от должности руководителем РКЦ, уполномоченный на это учредительными документами и по согласованию с ЦБ РФ и являющегося по должности заместителем руководителя. Сведения о назначении и смене руководителя службы внутреннего контро ...

Оборот ценных бумаг
Содержащиеся в Гражданском Кодексе правила об обороте ценных бумаг касаются особенностей исполнения обязательств, удостоверенных ценными бумагами, а также возможностей их оспаривания и восстановления в случае утраты. При этом на первый план выступает абстрактный характер обязательств, удостоверен ...